تسجل عمليات الاندماج والاستحواذ في مصر انتعاشًا مثيرًا في عام 2021
White & Case LLP نتج عن الاهتمام بالصناعات عالية النمو مثل TMT والخدمات المالية سلسلة من الصفقات - من مقدمي العطاءات المحليين والدوليين.
حققت الصفقات المصرية أداءً قوياً في عام 2021. تم تداول ما مجموعه 6.7 مليار دولار أمريكي - وهي أعلى قيمة صفقات سنوية في تسع سنوات.
مع تسجيل 22 صفقة ، ارتفع الحجم السنوي بنسبة 38٪ على أساس سنوي ، مما يدل على عودة الثقة في السوق بعد عام 2020 المليء بالتحديات.
نشاط الاندماج والاستحواذ حسب القيمة 2016 - 2021
المكان المستهدف: موقع مقدم العطاء في مصر: القطاعات العالمية: جميع القطاعات
استكشف البيانات
الطلب على الدفع بواسطة الهاتف المحمول يغذي الصفقات
شهد قطاع التكنولوجيا والإعلام والاتصالات (TMT) أعلى صفقة من حيث القيمة لهذا العام: بيع فودافون حصة 33٪ من ذراعها المصرية إلى مجموعة فوداكوم ، أكبر مشغل للهاتف المحمول في جنوب إفريقيا من خلال المشتركين. ستشهد الصفقة التي تبلغ قيمتها 1.6 مليار دولار أمريكي توسيع Vodacom عروضها المالية عبر الهاتف المحمول ، بما في ذلك منصات Vodapay و M-Pesa ، إلى مصر ، مما يوفر إمكانات استثمارية نظرًا لشبابها وسكانها الذين لا يتعاملون مع البنوك إلى حد كبير. ومن المتوقع أن تؤدي الصفقة إلى نمو مضاعف في إيرادات شركة Vodacom.
تشهد صناعة مدفوعات الهاتف المحمول في مصر نموًا سريعًا - ومن المقدر أن تسجل معدل نمو سنوي قدره 19.3٪ لتصل إلى 22 مليون دولار أمريكي بحلول عام 2025. واستجابة للطلب المتزايد ، اتخذت الحكومة المصرية خطوات لتعزيز الاستثمار في مجال التكنولوجيا المالية في البلاد. الخطوة الأخيرة هي إصدار البنك المركزي المصري للتراخيص التي تتيح مدفوعات الهاتف المحمول بدون تلامس ، والتي تم الإعلان عنها في سبتمبر 2021.
وفي يوليو 2020 ، أصدرت الحكومة المصرية قانون حماية البيانات لتعزيز الخدمات المصرفية عبر الإنترنت. تهدف هذه التغييرات التنظيمية إلى تحويل صناعة التكنولوجيا المالية في مصر إلى مركز إقليمي للاستثمار الدولي.
الخدمات المالية تجتذب حصة الأسد من الصفقات
بينما استقطب قطاع TMT الصفقات الأعلى قيمة لهذا العام ، كان قطاع الخدمات المالية هو الذي أثبت القوة الدافعة وراء نشاط إبرام الصفقات في مصر. وقد تمت أربع صفقات من بين أكبر عشر صفقات خلال العام داخل القطاع.
تم تداول أكبرها بين شركتين مصريتين: استحواذ بنك مصر على حصة 90٪ في سي آي كابيتال القابضة بقيمة 767 مليون دولار. من خلال شرائه لمجموعة الخدمات المالية المتنوعة ، التي تقدم مجموعة من الخدمات مثل الخدمات المصرفية الاستثمارية ، والبحوث ، وإدارة الأصول ، سيقوم بنك مصر بتطوير منصته للخدمات المالية غير المصرفية ، بهدف تعزيز الشمول المالي في جميع أنحاء مصر.
تسلط ثاني أكبر صفقة خدمات مالية لهذا العام الضوء على اهتمام شركات أخرى في منطقة الشرق الأوسط وشمال إفريقيا: شراء بنك أبوظبي الأول لبنك عوده مصر بقيمة 600 مليون دولار أمريكي ، وهو فرع لمجموعة بنك عوده اللبناني. بعد إتمام الصفقة ، ستصبح أبوظبي الأولى واحدة من أكبر البنوك الدولية العاملة في مصر.
صفقة أخرى تسلط الضوء على الجاذبية الدولية للقطاع المصرفي في مصر هي صفقة شراء المؤسسة العربية المصرفية (بنك ABC) ومقرها البحرين 600 مليون دولار أمريكي لبنك بلوم مصر ، والتي تم الإعلان عنها في يناير. ومن المتوقع أن تزيد الصفقة من حصة بنك ABC في السوق إلى أكثر من ثلاثة أضعاف - مضاعفة عدد فروعه مع تنويع عروض خدماته.
يلتقط النشاط الصادر
في غضون ذلك ، يبدو أن صانعي الصفقات المصريين أصبحوا أكثر ثقة في إبرام الصفقات في الخارج. كانت أكبر صفقة صادرة لهذا العام مدفوعة بحصة الأسهم الخاصة في مصادر الطاقة المتجددة - استحواذ المجموعة المالية هيرميس على 49٪ في شركة تطوير الطاقة المتجددة الإسبانية Ignis Energia ، بقيمة 726 مليون دولار أمريكي.
الصفقة هي الأحدث في سلسلة من الصفقات العابرة للحدود تستهدف الأصول المتجددة ، حيث أن الدافع العالمي للحد من انبعاثات الكربون يغذي الاستثمار في هذا القطاع.
ومن الصفقات الأخرى البارزة في الخارج شراء السويدي إلكتريك بقيمة 60 مليون دولار أمريكي لشركة بي تي سي جي باور سيستمز ومقرها إندونيسيا - وهي شركة مطورة لمحولات الطاقة. تمثل الصفقة محاولة السويدي لتوسيع وجودها في سوق جنوب شرق آسيا ، تماشيا مع خطط التوسع الدولية.
الآفاق
بعد عام 2020 مليء بالتحديات ، يُظهر استهداف عقد الصفقات وإجرائه من قبل الشركات المصرية في عام 2021 ثقة متزايدة في السوق. يبدو أن المستقبل مهيأ لمزيد من التحسن ، حيث يستمر الاقتصاد المصري في الخروج من الاضطرابات الناجمة عن الوباء العالمي. من المتوقع أن يتوسع النمو الاقتصادي من 3.3٪ في عام 2021 إلى 5٪ في عام 2022 ، وفقًا للبنك الدولي. تعتمد التوقعات الاقتصادية المحسنة على استمرار طرح لقاحات COVID ، إلى جانب الاحتواء الناجح للمتغيرات المستقبلية.
لكن الانتعاش القوي في 2021 في نشاط الاندماج والاستحواذ يسلط الضوء على الجاذبية الدائمة في السوق ، لا سيما في قطاعي TMT السريع النمو والخدمات المالية ، حيث يسارع المشترون المحليون والدوليون على حد سواء لاغتنام الفرص أثناء بحثهم عن نمو ما بعد الجائحة. عززت مصر مكانتها كسوق رئيسي لخطط التوسع الإقليمي في منطقة الشرق الأوسط وشمال إفريقيا.